一些被處置的金融機構(gòu)網(wǎng)點17日公布了收購個人債權(quán)及客戶證券交易結(jié)算資金的公告。有關(guān)部門就這一公告的有關(guān)內(nèi)容作了進(jìn)一步的解釋。
收購范圍有哪些
公告涉及的債權(quán)范圍包括：
(一)個人債權(quán)。也就是居民以個人名義在依法設(shè)立的金融機構(gòu)中開立賬戶或進(jìn)行金融產(chǎn)品交易，并有真實資金投入所形成的對金融機構(gòu)的債權(quán)。主要有：
1.個人儲蓄存款；
2.居民個人持有的金融機構(gòu)發(fā)行的各類債權(quán)憑證；
3.居民個人委托金融機構(gòu)運營的財產(chǎn)，即委托理財(含三方監(jiān)管委托理財、委托租賃等形式)、信托(含集合信托)，權(quán)屬不清晰或被挪用的委托財產(chǎn)(含信托，下同)，委托財產(chǎn)形成對金融機構(gòu)的個人債權(quán)；權(quán)屬清晰，未被受托金融機構(gòu)挪用的委托財產(chǎn)，不作為清算財產(chǎn)，不納入收購范圍。
4.居民個人持有的存放于金融機構(gòu)相關(guān)賬戶上的被金融機構(gòu)挪用的有價證券(含國債、股票、其它債券)，有價證券形成對金融機構(gòu)的個人債權(quán)。
(二)客戶證券交易結(jié)算資金(包括個人和機構(gòu))。
客戶證券交易結(jié)算資金指經(jīng)紀(jì)業(yè)務(wù)的客戶為保證足額交收而在證券公司存入的資金，出售有價證券所得到的所有款項(減去經(jīng)紀(jì)傭金和其他正當(dāng)費用)，持有證券所獲得的股息、現(xiàn)金股利、債券利息，上述資金獲得的利息。
哪些債權(quán)實行全額收購
對個人儲蓄存款的合法本息和客戶證券交易結(jié)算資金實行全額收購。
《商業(yè)銀行法》規(guī)定“商業(yè)銀行破產(chǎn)清算時，在支付清算費用、所欠職工工資和勞動保險費用后，應(yīng)當(dāng)優(yōu)先支付個人儲蓄存款的本金和利息”。但金融機構(gòu)清算資產(chǎn)不足以全額償付個人儲蓄存款的部分如何補償沒有明確規(guī)定。國外一般靠存款保險給投資人一定限額的補償，超限額部分參加資產(chǎn)清償。目前我國在沒有建立存款保險制度的情況下，為了在處置金融機構(gòu)時保持社會穩(wěn)定、保護(hù)投資者利益，對個人儲蓄存款的合法本息予以全額收購。
客戶證券交易結(jié)算資金是經(jīng)紀(jì)業(yè)務(wù)項下的交易結(jié)算資金，該資金是客戶的合法財產(chǎn)，客戶承擔(dān)自主買賣及市場因素造成的風(fēng)險，對于證券公司挪用客戶證券交易結(jié)算資金造成的損失，是經(jīng)營者法制觀念淡薄造成的，理應(yīng)由證券公司用其資產(chǎn)賠償。為了保護(hù)投資者的合法利益，保持證券市場運行的連續(xù)性和穩(wěn)定性，在證券投資者保護(hù)制度建立之前，對客戶證券交易結(jié)算資金進(jìn)行全額收購。同時，推行客戶證券交易結(jié)算資金第三方存管，從根本上杜絕證券公司挪用客戶資金的行為。
為何要對一些個人債權(quán)打折收購
打折收購的個人債權(quán)包括：1.居民個人持有的金融機構(gòu)發(fā)行的各類債權(quán)憑證。
2.居民個人委托金融機構(gòu)運營的財產(chǎn)，即委托理財(含三方監(jiān)管委托理財、委托租賃等形式)、信托(含集合信托)，權(quán)屬不清晰或被挪用的委托財產(chǎn)(含信托，下同)，委托財產(chǎn)形成對金融機構(gòu)的個人債權(quán)；權(quán)屬清晰，未被受托金融機構(gòu)挪用的委托財產(chǎn)，不作為清算財產(chǎn)，不納入國家收購范圍。
3.居民個人持有的存放于金融機構(gòu)相關(guān)賬戶上的被金融機構(gòu)挪用的有價證券(含國債、股票、其它債券)，有價證券形成對金融機構(gòu)的個人債權(quán)。
打折收購的個人債權(quán)主要是法規(guī)明確規(guī)定由投資者自擔(dān)風(fēng)險的業(yè)務(wù)，也有些是金融機構(gòu)的違規(guī)業(yè)務(wù)形成。按市場經(jīng)濟(jì)原則，這些債權(quán)應(yīng)由金融機構(gòu)清算資產(chǎn)償付，如金融機構(gòu)清算不足以償還債務(wù)，風(fēng)險應(yīng)由投資者自擔(dān)。但由于一些投資人風(fēng)險意識不強，對金融產(chǎn)品的風(fēng)險和金融機構(gòu)的經(jīng)營狀況關(guān)注不夠，特別是小額投資者承受風(fēng)險的能力有限。這次對2004年9月30日前的上述債權(quán)打折收購對投資者是一個風(fēng)險提示，告誡他們今后不可參與違規(guī)金融活動，要關(guān)注金融機構(gòu)的經(jīng)營狀況，再發(fā)生的此類業(yè)務(wù)要風(fēng)險自擔(dān)。
信托和委托理財是一種投資行為，它有可能獲得高于銀行存款的收益，但也有可能產(chǎn)生損失，高收益和高風(fēng)險并存。因而這兩類產(chǎn)品均對投資人有最低金額限制，目的就是要把沒有風(fēng)險識別能力的小額投資人排除在外。
這次收購的個人債權(quán)10萬元(含10萬元)人民幣以下全額收購，10萬元(不含10萬元)人民幣以上部分按九折收購。在國家面臨許多社會問題和困難群體的情況下，按九折收購大額個人債權(quán)，應(yīng)為投資者可理解。
打折收購標(biāo)準(zhǔn)是什么
個人債權(quán)的利息全免。在打折收購的個人債權(quán)中以利息體現(xiàn)收益的是個人柜臺債權(quán)，該類債權(quán)屬違規(guī)金融業(yè)務(wù)，不予收購利息；三方監(jiān)管委托理財中的保底收益也屬違規(guī)性質(zhì)；其他委托及信托產(chǎn)品無利息收入。
本金部分按照以下標(biāo)準(zhǔn)收購：
1.同一個人(即同一身份證號的個人，下同)債權(quán)金額累計在10萬元(含10萬元)人民幣以下部分，予以全額收購。
2.同一個人債權(quán)金額累計在10萬元(不含10萬元)人民幣以上部分，按九折價格收購。
當(dāng)個人債權(quán)人接受債權(quán)收購時，即將自己的債權(quán)讓渡給了收購方，收購方將憑此參加金融機構(gòu)資產(chǎn)清償。如清償結(jié)果低于90%，則收購方承擔(dān)損失；如高于90%，則將超出部分返還債權(quán)出讓人。這種制度安排保護(hù)了小額投資人，也維護(hù)了債權(quán)人的利益。
收購個人債權(quán)應(yīng)遵循什么樣的原則
對于收購的個人債權(quán)要遵循名實相符的原則，即債權(quán)人名義與實際均體現(xiàn)為個人。個人以機構(gòu)名義的債權(quán)雖然機構(gòu)債權(quán)人稱其債權(quán)是個人資金的集合，但對其真實性無法準(zhǔn)確判斷，如按個人債權(quán)處理，可能引發(fā)嚴(yán)重的道德風(fēng)險，因此不予收購。機構(gòu)以個人名義的債權(quán)，經(jīng)甄別確實為機構(gòu)債權(quán)的，盡管名義上是個人，但實際不是個人債權(quán)，屬于違規(guī)行為，按機構(gòu)債權(quán)處理，不予收購。多人以單個人名義(個人集合)的債權(quán)，很難確認(rèn)單個人背后多人的合法性與真實性，按單一個人債權(quán)處理。名實相符的原則有利于培養(yǎng)社會的誠信意識。
債權(quán)人是否可選擇不接受收購
債權(quán)人具有選擇不接受收購的權(quán)利。如果債權(quán)人不選擇接受收購，可以憑其債權(quán)直接參加被處置金融機構(gòu)的清算。(據(jù)新華社)
